미실현 손익과 변동 손익: 외환 거래자가 반드시 이해해야 할 개념

2025-01-01
외환 용어, FX 배우기, 초보자 가이드

미실현 손익과 실현 손익의 차이를 이해하는 것은 자금 관리와 위험 통제를 보다 효과적으로 수행하는 데 도움이 되며, 외환 시장에서 안정적인 수익을 얻는 데 기여합니다.

미실현 손익과 변동 손익이란 무엇인가요?

미실현 손익(Unrealized P/L)과 변동 손익(Floating P/L)은 외환 거래에서 현재 미청산 거래의 잠재적 손익을 의미합니다. 이 두 용어는 실제로 동일한 개념을 지칭하지만 강조하는 각도가 약간 다르며, 현재 개설된 포지션의 손익 상태를 나타냅니다.

미실현 손익(Unrealized P/L):

미실현 손익은 현재 개설된 거래 포지션에서 발생하는 잠재적 손익으로, 실제로 결산되지 않은 상태입니다. 모든 미청산 포지션을 즉시 종료하면 이 손익이 실현됩니다. 미실현 손익의 수치는 시장 가격의 변동에 따라 지속적으로 변동하므로 변동 손익이라고도 불립니다.

변동 손익(Floating P/L):

변동 손익은 미청산 거래의 손익 수치가 시장 변동에서 어떻게 변화하는지를 나타냅니다. 시장 가격이 귀하에게 유리한 방향으로 이동할 때, 변동 이익을 볼 수 있습니다; 반대로 가격 추세가 불리할 경우 변동 손익이 변동 손실로 바뀔 수 있습니다.

예시:
가정해 보겠습니다. 귀하가 10,000 단위의 유로/달러(EUR/USD) 롱 포지션을 보유하고 있으며, 진입 가격이 1.15000이고 현재 시장 가격이 1.13000일 때, 귀하의 변동 손실은 다음과 같이 계산됩니다:

변동 손익 = 거래 단위 x (현재 가격 - 진입 가격)
변동 손익 = 10,000 x (1.13000 - 1.15000) = -200달러

따라서 귀하의 변동 손실은 200달러입니다. 그러나 가격이 1.16000으로 회복되면 귀하의 변동 손익은 변동 이익으로 바뀔 것입니다.

예를 들어 설명:

변동 손실: 귀하가 EUR/USD 롱 포지션을 매수하고 진입 가격이 1.15000이며 현재 가격이 1.13000일 경우, 가격이 하락했기 때문에 변동 손실을 보게 됩니다.
변동 이익: 만약 시장 가격이 반등하여 1.16000으로 상승하면 귀하의 포지션은 변동 이익을 발생시킬 것입니다.