Wat is Forex "liquiditeit"? Een must-know voor beginners over spread en handelsimpact

De bloedbaan van de markt: Begrip van Forex Liquiditeit (Liquidity) en het belang ervan

1. Wat is liquiditeit? De mate van gemakkelijk kopen en verkopen

• Situatie 1: Je wilt een zeer populaire, nieuwe smartphone verkopen die veel mensen willen hebben. Je vindt gemakkelijk een koper en kunt snel verkopen tegen een prijs die dicht bij de marktprijs ligt. Dit is hoge liquiditeit.
• Situatie 2: Je wilt een zeldzaam antiekstuk verkopen dat alleen specifieke verzamelaars interesseert. Je moet waarschijnlijk lang zoeken naar een koper en misschien de prijs flink verlagen om het te verkopen. Dit is lage liquiditeit.

• actieve kopers en verkopers er op de markt zijn.
• je in staat bent om snel transacties uit te voeren tegen prijzen die dicht bij de huidige marktprijs liggen.

2. Waarom is de forexmarkt zo liquide?

• Enorme handelsvolumes: Het is de grootste financiële markt ter wereld met een dagelijkse handelsomzet van meerdere biljoenen dollars.
• Wereldwijde werking: De forexmarkt is een 24-uurs, 5 dagen per week doorlopende wereldwijde markt.
• Veel deelnemers: Van centrale banken, grote commerciële banken, multinationals, investeringsfondsen tot forex brokers en particuliere handelaren zoals wij, iedereen is continu aan het kopen en verkopen.

3. Wat is de praktische impact van liquiditeit op jou?

• Invloed op spread-grootte (Spreads):
  Hoge liquiditeit = lage spread: Wanneer er veel actieve kopers en verkopers zijn, wordt het verschil tussen de beste koopprijs (Ask) en beste verkoopprijs (Bid) kleiner. Daarom zijn de spreads van de meest verhandelde Belangrijke valutaparen (zoals EUR/USD) tijdens de belangrijkste handelsuren meestal erg laag.
  Lage liquiditeit = hoge spread: Wanneer er minder marktdeelnemers zijn en de bereidheid om te kopen of verkopen afneemt (bijvoorbeeld bij minder populaire valutaparen, tijdens rustige markttijden of vlak voor belangrijke nieuwsberichten), vergroten brokers vaak het verschil tussen koop- en verkoopprijzen om risico’s te dekken, waardoor de spread breder wordt.
• Invloed op orderuitvoering (Order Execution):
  Hoge liquiditeit = soepele uitvoering: Bij voldoende liquiditeit worden je koop- of verkooporders sneller uitgevoerd tegen de prijs die je ziet of zeer dicht daarbij. Het risico op "slippage" — dat wil zeggen dat de daadwerkelijke uitvoeringsprijs slechter is dan verwacht — is kleiner.
  Lage liquiditeit = moeilijkere uitvoering / mogelijk slippage: Bij onvoldoende liquiditeit, vooral bij grote orders of tijdens sterke marktvolatiliteit (zoals bij belangrijke data releases, wanneer liquiditeit tijdelijk kan opdrogen), kan het moeilijk zijn om tegen de gewenste prijs te handelen en is de kans op slippage groter.
• Invloed op handelskosten en efficiëntie:
  Over het algemeen betekent hoge liquiditeit lagere handelskosten (voornamelijk door lagere spreads) en hogere handels efficiëntie (orders worden sneller en beter uitgevoerd).

4. Verschillen in liquiditeit onder verschillende omstandigheden

• Valutaparen:
  Belangrijke valutaparen (Major Pairs): zoals EUR/USD, USD/JPY, GBP/USD, die de valuta’s van de grootste economieën omvatten, hebben het hoogste handelsvolume en de hoogste liquiditeit.
  Secundaire valutaparen (Minor Pairs) en Opkomende/Exotische valutaparen (Exotic Pairs): hebben relatief lagere handelsvolumes en daardoor lagere liquiditeit, met doorgaans bredere spreads.
• Handelstijden:
  Piekliquiditeit (Peak Liquidity): Wanneer de handelsuren van de belangrijkste financiële centra overlappen, vooral tijdens de Londense en New Yorkse sessies (ongeveer 13:00 tot 17:00 GMT), is de markt het meest actief en is de liquiditeit het hoogst, met de smalste spreads.
  Rustige periodes (Lower Liquidity): Tijdens periodes waarin slechts één markt actief is (zoals de Aziatische sessie in de ochtend) of tijdens grote feestdagen wereldwijd, daalt het handelsvolume en daarmee de liquiditeit, wat kan leiden tot bredere spreads.

5. Belangrijke tips voor beginners

• Geef prioriteit aan het handelen in hoogliquide instrumenten: Als beginner wordt sterk aanbevolen om je te richten op Belangrijke valutaparen. Dit maakt het makkelijker om te profiteren van lagere handelskosten (spreads) en stabielere orderuitvoering.
• Let op de invloed van handelstijden: Wees je ervan bewust dat spreads en uitvoeringskwaliteit kunnen variëren afhankelijk van het tijdstip. Vermijd handelen tijdens duidelijk illiquide periodes (zoals ’s nachts of vroeg in de ochtend in jouw tijdzone), tenzij je een specifieke strategie en risicobeheer hebt.
• Wees voorzichtig tijdens nieuwsreleases: Tijdens belangrijke economische data of nieuwsgebeurtenissen kan de marktliquiditeit plotseling sterk afnemen, wat leidt tot plotselinge spreiding en verhoogd slippage-risico. Als je weinig ervaring hebt, is het beter om in deze periodes af te wachten of met zeer kleine posities en strikte stop-loss te handelen.

Conclusie