Повний аналіз витрат на форекс торгівлю: зрозуміти спред, комісії та свопи

Детальний аналіз вартості торгівлі на Forex: не лише спред, а й комісії та свопи!

1. Витрати №1: спред (Spread) – швидкий огляд

• Визначення: спред — це різниця між «ціною купівлі (Ask)» та «ціною продажу (Bid)», які одночасно відображаються на торговій платформі.
• Як виникає: він безпосередньо включений у котирування, і коли ви відкриваєте позицію (купівля чи продаж), ви вже сплачуєте цю вартість.
• Поширеність: спред є витратою, що майже завжди присутня у торгівлі Forex, особливо для стандартного типу рахунку, де він зазвичай є єдиною торговою комісією.

2. Витрати №2: комісія (Commission)

• Визначення: комісія — це додаткова плата, яку деякі брокери або певні типи рахунків стягують окрім спреду. Зазвичай вона розраховується за обсягом торгівлі у «лотах» (Lot Size).
• Коли виникає? Комісія зазвичай пов’язана з типами рахунків, що пропонують дуже низький спред (іноді майже нульовий), наприклад, ECN (електронна комунікаційна мережа) або так звані «Raw Spread» (Сирий спред) рахунки.
• Компроміс: логіка таких рахунків полягає в тому, що брокер значно знижує або скасовує прибуток зі спреду, натомість отримуючи дохід через фіксовану комісію. Для трейдерів з великою кількістю угод або великим обсягом торгівлі загальна вартість «дуже низький спред + комісія» іноді може бути нижчою за «широкий спред + відсутність комісії».
• Як стягується? Зазвичай комісія стягується «за лот, з кожного боку» або «за лот, за обидва напрямки». Наприклад, брокер може встановити комісію 3 долари за відкриття 1 стандартного лота і 3 долари за закриття, тобто загальна комісія за повну угоду становитиме 6 доларів. Конкретні умови залежать від брокера.
• Для новачків: більшість стандартних рахунків для новачків не мають додаткової комісії, основною витратою є спред. Якщо ви бачите рекламу «нульовий спред» або «дуже низький спред», обов’язково перевірте, чи не стягується комісія, і оцініть, який варіант вам підходить більше.

3. Витрати №3: своп / перенесення позиції (Swap / Rollover Fee)

• Визначення: своп (також часто називають «перенесенням позиції» або «відсотками за перенесення») — це плата або дохід, що виникає, якщо ви утримуєте валютну позицію на Forex протягом ночі (перетинаючи щоденний час закриття, зазвичай близько 17:00 за Нью-Йорком).
• Чому існує? Це пов’язано з різницею у відсоткових ставках між двома валютами у валютній парі. Коли ви купуєте валютну пару (наприклад, EUR/USD), ви фактично позичаєте долари США (USD), щоб купити євро (EUR). Ви сплачуєте відсотки за позичені долари і отримуєте відсотки за утримувані євро. Своп — це чистий результат різниці цих відсотків, скоригований брокером.
• Коли виникає? Своп нараховується лише якщо позиція утримується більше одного дня, тобто перетинає щоденний час закриття. Якщо ви дейтрейдер (Day Trader) і закриваєте всі позиції до кінця дня, своп вас не стосується.
• Позитивний та негативний своп:
  • Оплата свопу (негативний): якщо валюта, яку ви купуєте, має нижчу відсоткову ставку, ніж валюта, яку продаєте, зазвичай ви сплачуєте своп. Це найпоширеніший випадок.
  • Отримання свопу (позитивний): якщо валюта, яку ви купуєте, має значно вищу відсоткову ставку, ніж валюта, яку продаєте, ви можете отримати невеликий дохід у вигляді свопу.
• «День потрійного свопу»: через вихідні, коли ринок Forex не працює, свопи за суботу та неділю зазвичай нараховуються одноразово в один із днів тижня (зазвичай у середу). Це означає, що якщо ви утримуєте позицію в середу вночі, вам можуть нарахувати або списати тричі своп.
• Як дізнатись? Брокери зазвичай публікують ставки свопів для різних валютних пар на своїх офіційних сайтах або торгових платформах. Ці ставки можуть змінюватися залежно від монетарної політики центральних банків.
• Для новачків: якщо ваша стратегія — короткострокове утримання позицій і закриття їх у той же день, своп вас не турбуватиме. Але якщо ви плануєте тримати позиції кілька днів, тижнів або довше (свінг-трейдинг або довгострокова торгівля), своп може накопичуватися і стати важливою статтею витрат або доходів.

4. Підсумок ваших торгових витрат

5. Рекомендації для новачків

• Чітко розумійте тип рахунку: при відкритті рахунку обов’язково з’ясуйте, чи ваш рахунок базується на спреді, чи на моделі «низький спред + комісія».
• Визначте свій стиль торгівлі: подумайте, чи ви торгуєте короткостроково, чи тримаєте позиції довго. Це визначить важливість свопу для вас.
• Порівнюйте загальні витрати: при виборі брокера не звертайте увагу лише на низьку вартість однієї складової, а оцінюйте сумарні витрати — спред, комісію (якщо є) та своп (якщо плануєте утримувати позиції на ніч).
• Використовуйте демонстраційний рахунок: у демо-торгівлі звертайте увагу на всі можливі витрати (якщо платформа їх відображає), щоб заздалегідь ознайомитися з ними.

Висновок