Phân tích giao dịch ngoại hối dài hạn: Những xu hướng và rủi ro dài hạn mà người mới bắt đầu phải hiểu

2025-05-13
Chiến Lược Giao Dịch, Học Forex, Cơ bản

Người mới bắt đầu phải xem giao dịch ngoại hối dài hạn (vị thế) ! Hiểu rõ việc tập trung vào cơ bản, giữ vị thế dài hạn và yêu cầu kiên nhẫn cao, đánh giá xem có phù hợp với bạn hay không.

Trang web này sử dụng dịch thuật hỗ trợ AI. Nếu bạn có ý kiến hoặc đề xuất nào, đừng ngần ngại liên hệ với chúng tôi. Chúng tôi mong nhận được phản hồi quý báu từ bạn! [email protected]

Trang web này sử dụng dịch thuật hỗ trợ AI. Nếu bạn có ý kiến hoặc đề xuất nào, đừng ngần ngại liên hệ với chúng tôi. Chúng tôi mong nhận được phản hồi quý báu từ bạn! [email protected]

Phân tích giao dịch ngoại hối dài hạn (giao dịch vị thế): Tập trung vào xu hướng dài hạn, thử thách sự kiên nhẫn và tầm nhìn

Sau khi chúng ta đã giới thiệu từ scalping cực ngắn hạn, đến giao dịch trong ngày, rồi đến giao dịch theo xu hướng giữ vị thế vài ngày, giờ đây chúng ta đến với đầu kia của phổ thời gian phong cách giao dịch: “Giao dịch dài hạn” hay còn gọi là “giao dịch vị thế”.
Phong cách giao dịch này có tầm nhìn rất xa, thời gian giữ một vị thế giao dịch có thể kéo dài hàng tuần, hàng tháng, thậm chí hàng năm.

Giao dịch dài hạn về mặt lý thuyết gần giống với “đầu tư” truyền thống hơn là “giao dịch” ngắn hạn.
Nó không quan tâm đến những biến động nhiễu loạn hàng ngày hay hàng tuần của thị trường, mà tập trung vào việc nắm bắt các xu hướng lớn dài hạn được thúc đẩy bởi sự thay đổi trong bối cảnh kinh tế vĩ mô và chính trị.
Điều này đòi hỏi sự kiên nhẫn phi thường và khả năng thấu hiểu sâu sắc.
Bài viết này sẽ giới thiệu cho bạn các đặc điểm, phương pháp, ưu nhược điểm của giao dịch dài hạn, cũng như liệu nó có phù hợp với người mới bước chân vào thị trường ngoại hối hay không.

1. Giao dịch dài hạn / giao dịch vị thế là gì?

Giao dịch dài hạn (giao dịch vị thế) là một phong cách giao dịch nhằm kiếm lợi nhuận từ các xu hướng thị trường chính kéo dài hàng tuần, hàng tháng hoặc thậm chí hàng năm.
Nhà giao dịch dài hạn cố gắng xác định và nắm bắt hướng giá rất dài hạn được thúc đẩy bởi các yếu tố cơ bản kinh tế sâu sắc hoặc các thay đổi cấu trúc.

Ý tưởng cốt lõi: Bỏ qua tất cả các biến động ngắn hạn của thị trường (được xem là “nhiễu loạn”), tập trung vào việc đánh giá và theo dõi các xu hướng vĩ mô, dài hạn.

Tư duy tương tự: Giống như nhà đầu tư giá trị mua cổ phiếu của một công ty vì họ tin rằng triển vọng cơ bản của công ty trong vài năm tới là tốt, rồi giữ cổ phiếu lâu dài mà không quan tâm đến biến động giá hàng ngày.
Nhà giao dịch ngoại hối dài hạn cũng dựa trên đánh giá triển vọng kinh tế dài hạn của một quốc gia để giữ đồng tiền của quốc gia đó.

2. Phương pháp điển hình của nhà giao dịch dài hạn

Phương pháp vận hành của nhà giao dịch dài hạn hoàn toàn khác biệt với nhà giao dịch ngắn hạn:

Chu kỳ thời gian phân tích chính (Timeframes): Họ gần như chỉ quan tâm đến các biểu đồ chu kỳ thời gian rất dài, chủ yếu là biểu đồ tuần (W1) và biểu đồ tháng (MN), dùng để xác định và xác nhận hướng xu hướng dài hạn chính cũng như các vùng hỗ trợ/kháng cự lịch sử quan trọng. Biểu đồ ngày có thể được dùng thỉnh thoảng để hỗ trợ quan sát.
Phương pháp phân tích chính (Analysis Methods):
- Phân tích cơ bản là nền tảng: Đây là nền tảng tuyệt đối của giao dịch dài hạn. Nhà giao dịch cần hiểu sâu sắc các nguyên lý kinh tế vĩ mô, chính sách tiền tệ của các ngân hàng trung ương, xu hướng lãi suất dài hạn, quan hệ thương mại quốc tế, diễn biến chính trị, tình hình tài chính quốc gia, và dựa trên các phân tích này để hình thành quan điểm vững chắc về xu hướng dài hạn của một đồng tiền (tăng hay giảm).
- Phân tích kỹ thuật dùng để chọn thời điểm chiến lược: Phân tích kỹ thuật (chủ yếu áp dụng trên biểu đồ tuần hoặc tháng) thường được dùng để hỗ trợ tìm điểm vào và ra chiến lược có lợi trong bối cảnh xu hướng dài hạn. Ví dụ, trong một xu hướng dài hạn cơ bản tăng, chờ giá điều chỉnh về vùng hỗ trợ dài hạn quan trọng hoặc đường trung bình động then chốt rồi mới mua vào.
Quản lý vị thế:
- Stop loss rất rộng: Điểm dừng lỗ của giao dịch dài hạn (tính bằng pips) thường được đặt rất xa nhằm tránh bị các biến động mạnh ngắn và trung hạn của thị trường quét ra khỏi vị thế quá dễ dàng.
- Khối lượng giao dịch rất nhỏ: Để đối phó với stop loss rất rộng, đồng thời đảm bảo rủi ro trên mỗi giao dịch vẫn trong phạm vi kiểm soát (ví dụ 1-2% tổng vốn tài khoản), nhà giao dịch dài hạn thường sử dụng khối lượng giao dịch rất nhỏ.
- Phí qua đêm là yếu tố quan trọng: Do thời gian giữ vị thế rất dài, hiệu ứng tích lũy của phí qua đêm (Swap) trở nên rất đáng kể. Nhà giao dịch phải tính toán kỹ và cân nhắc phí qua đêm là dương (thu nhập) hay âm (chi phí), điều này ảnh hưởng trực tiếp đến tổng lợi nhuận cuối cùng của giao dịch.

3. Ưu điểm của giao dịch dài hạn

Áp lực hàng ngày thấp hơn: Không cần phải theo dõi thị trường hàng ngày, cũng không cần phản ứng nhanh với các biến động ngắn hạn, áp lực tâm lý hàng ngày tương đối thấp.
Tiềm năng nắm bắt xu hướng lớn: Nếu thành công bắt được một xu hướng dài hạn chính, lợi nhuận tiềm năng trên một giao dịch (tính bằng pips) có thể rất lớn.
Ít thời gian đầu tư hàng ngày: Khi đã thiết lập vị thế và kiểm soát rủi ro, thời gian phân tích và quản lý hàng ngày ít hơn nhiều so với giao dịch ngắn hạn. Có thể chỉ cần đánh giá sâu một lần mỗi tuần hoặc mỗi tháng.
Chi phí giao dịch ảnh hưởng nhỏ: Tần suất giao dịch rất thấp nên spread và phí hoa hồng gần như không ảnh hưởng đến kết quả tổng thể. Phí qua đêm trở thành yếu tố chi phí (hoặc thu nhập) duy trì chính.

4. Thách thức và rủi ro của giao dịch dài hạn

Yêu cầu sự kiên nhẫn và kỷ luật cực độ: Đây là thách thức lớn nhất. Phải kiên trì giữ vị thế hàng tháng hoặc hàng năm, bất chấp có thể xuất hiện các đợt giảm mạnh (lỗ trên giấy) và nhiều nhiễu loạn thị trường, đòi hỏi tâm lý vững vàng và niềm tin vững chắc vào phân tích của bản thân.
Đòi hỏi khả năng phân tích vĩ mô sâu sắc: Thành công phụ thuộc lớn vào khả năng đánh giá chính xác các yếu tố kinh tế vĩ mô và chính trị toàn cầu phức tạp, điều này cần thời gian học hỏi và tích lũy lâu dài.
Yêu cầu vốn ban đầu có thể cao hơn: Mặc dù tỷ lệ rủi ro trên mỗi giao dịch có thể kiểm soát thấp, nhưng stop loss rất rộng nghĩa là tài khoản cần đủ vốn để chịu được biến động giá lớn, tránh bị gọi ký quỹ. Đồng thời vốn bị chiếm dụng lâu dài.
Bỏ lỡ các cơ hội giao dịch trung và ngắn hạn: Phong cách này hoàn toàn bỏ qua các cơ hội giao dịch có thể có trong trung và ngắn hạn.
Tác động dài hạn của phí qua đêm: Nếu phí qua đêm của hướng giao dịch là âm, tích lũy lâu dài có thể trở thành một chi phí rất lớn, thậm chí làm xói mòn phần lớn lợi nhuận.

5. Giao dịch dài hạn có phù hợp với người mới không?

Rào cản chính: Đối với phần lớn người mới ngoại hối, giao dịch dài hạn đối mặt với thách thức rất lớn: thiếu kiến thức phân tích cơ bản sâu sắc, khó có được sự kiên nhẫn và khả năng chịu đựng tâm lý cần thiết, cùng với rào cản về vốn.

Chu kỳ học tập dài: Vì chu kỳ giao dịch rất dài, người mới khó nhận được phản hồi thị trường thường xuyên để học hỏi và điều chỉnh nhanh chóng. Một giao dịch có thể mất vài tháng mới có kết quả.

Khuyến nghị: Nói chung, giao dịch dài hạn không được khuyến nghị là phong cách giao dịch chính khi mới bắt đầu với ngoại hối.
Người mới thường cần làm quen thị trường, luyện kỹ năng, xây dựng sự tự tin và nhận phản hồi học tập kịp thời thông qua các chu kỳ giao dịch ngắn hơn (nhưng không phải cực ngắn như scalping).
Phong cách trung hạn như giao dịch theo xu hướng giữ vị thế vài ngày có thể là điểm khởi đầu phù hợp hơn.
Tất nhiên, việc học kiến thức phân tích cơ bản dài hạn có lợi cho mọi nhà giao dịch, nhưng để lấy đó làm phương pháp giao dịch cốt lõi thường cần nhiều kinh nghiệm và tích lũy.

Kết luận

Giao dịch dài hạn (giao dịch vị thế) là phong cách giao dịch tập trung vào tương lai vài tháng hoặc vài năm, nhằm nắm bắt các xu hướng thị trường chính được thúc đẩy bởi các yếu tố cơ bản vĩ mô.
Đặc điểm lớn nhất là thời gian giữ vị thế rất dài, chủ yếu dựa vào phân tích cơ bản sâu sắc, và đòi hỏi sự kiên nhẫn lớn cùng kiểm soát rủi ro (vị thế) nghiêm ngặt.

Mặc dù giao dịch dài hạn có thể mang lại áp lực hàng ngày thấp và tiềm năng nắm bắt xu hướng lớn, nhưng yêu cầu rất cao về khả năng phân tích, tâm lý và quản lý vốn, cùng chu kỳ học tập và phản hồi kéo dài.
Do đó, đối với người mới bước vào thị trường ngoại hối, đây thường không phải là cách tiếp cận lý tưởng để bắt đầu.
Khuyến nghị người mới nên bắt đầu khám phá với các phong cách giao dịch trung và ngắn hạn dễ quản lý và học hỏi hơn.

Nếu bạn thấy bài viết này hữu ích, hãy chia sẻ cho bạn bè.
Để nhiều người cùng học hỏi kiến thức về giao dịch ngoại hối!

Nổi bật