Θέλετε να βασιστείτε στο ETF για σύνταξη; Μια αλήθεια που πρέπει να αντιμετωπίσετε: Πόσο θα μειωθούν τα περιουσιακά σας στοιχεία κατά την έλευση μιας χρηματιστηριακής κρίσης;

2025-06-24
Μάθετε το FX, Βασικά

ETF είναι η σταθερή πρώτη επιλογή για συνταξιοδότηση; Αυτό το άρθρο αποκαλύπτει τα πραγματικά δεδομένα μέγιστης πτώσης των ETF που παρακολουθούν τον γενικό δείκτη κατά τη διάρκεια σημαντικών χρηματιστηριακών κρίσεων, βοηθώντας σας να αξιολογήσετε αν μπορείτε να αντέξετε αυτό το επίπεδο κινδύνου της αγοράς.

Αυτή η ιστοσελίδα χρησιμοποιεί μετάφραση με υποστήριξη AI. Εάν έχετε σχόλια ή προτάσεις, μη διστάσετε να επικοινωνήσετε μαζί μας. Ανυπομονούμε για τα πολύτιμα σχόλιά σας! [email protected]

Αυτή η ιστοσελίδα χρησιμοποιεί μετάφραση με υποστήριξη AI. Εάν έχετε σχόλια ή προτάσεις, μη διστάσετε να επικοινωνήσετε μαζί μας. Ανυπομονούμε για τα πολύτιμα σχόλιά σας! [email protected]

ETF η κρυμμένη ρίσκο: Κατά τη διάρκεια χρηματιστηριακής κρίσης, η μέγιστη πτώση , μπορεί το χαρτοφυλάκιό σου να το αντέξει;

Δείκτης τύπου ETF (π.χ. προϊόντα που παρακολουθούν τον αμερικανικό S&P 500 Δείκτης) έχουν γίνει το βασικό εργαλείο για μακροπρόθεσμες επενδύσεις και συνταξιοδοτικό σχεδιασμό για πολλούς ανθρώπους.
Αυτό είναι απολύτως κατανοητό, επειδή τα ETF προσφέρουν χαμηλό κόστος, υψηλή διαφάνεια και το τεράστιο πλεονέκτημα της άμεσης διασποράς του ρίσκου.
Αναμφίβολα, είναι μια εξαιρετική εφεύρεση στον σύγχρονο επενδυτικό τομέα.

Ωστόσο, αν εξετάσουμε με τον δείκτη «μέγιστη πτώση» που μάθαμε στο προηγούμενο άρθρο, θα ανακαλύψουμε ένα γεγονός που συχνά παραβλέπεται στις περισσότερες συζητήσεις, αλλά είναι εξαιρετικά σημαντικό.

Η πραγματικότητα πίσω από τα δεδομένα: Το κόστος της παθητικής επένδυσης

Ο βασικός σχεδιασμός των ETF είναι να «παρακολουθούν παθητικά» έναν χρηματιστηριακό Δείκτης.
Αυτό σημαίνει ότι όταν η αγορά ανεβαίνει, τα περιουσιακά σας στοιχεία αυξάνονται· αλλά όταν ξεσπάσει συστημικός κίνδυνος και η αγορά πέσει συνολικά, το ETF θα αντιγράψει πιστά την πτώση της αγοράς.

Ας ανατρέξουμε σε μερικές από τις σημαντικότερες χρηματιστηριακές κρίσεις στην ιστορία:

Χρηματοπιστωτική κρίση του 2008: Κατάρρευση των παγκόσμιων αγορών, τα ETF που παρακολουθούν τον αμερικανικό S&P 500 Δείκτης είχαν μέγιστη πτώση πάνω από -50%.
Πανδημία COVID-19 το 2020: Παρόλο που διήρκεσε λιγότερο, οι παγκόσμιες αγορές έπεσαν απότομα μέσα σε λίγες εβδομάδες, και οι βασικοί Δείκτης σημείωσαν έντονη πτώση περίπου -30%.

Αυτοί οι ψυχροί αριθμοί δεν είναι υπερβολές, αλλά πραγματικά ιστορικά γεγονότα.
Αντιπροσωπεύουν τη μέγιστη πιθανή ζημιά που μπορεί να αντιμετωπίσετε όταν κατέχετε 100% ETF του γενικού δείκτη.

Μερικές ερωτήσεις που πρέπει να αντιμετωπίσετε ειλικρινά

Τώρα, φανταστείτε το εξής σενάριο:
Επενδύετε 1 εκατομμύριο σε ένα ETF που παρακολουθεί τον γενικό δείκτη, ως μακροπρόθεσμο αποταμιευτικό σας σχέδιο.
Δυστυχώς, ξεσπά μια χρηματοπιστωτική κρίση και μέσα σε λίγους μήνες, η αξία του λογαριασμού σας πέφτει στις 600 χιλιάδες, ή ακόμα και στις 500 χιλιάδες.

Σε αυτό το σημείο, ρωτήστε ειλικρινά τον εαυτό σας:

Όταν τα περιουσιακά σας στοιχεία μειώνονται σημαντικά και η αγορά είναι γεμάτη απαισιοδοξία, μπορείτε πραγματικά να παραμείνετε ψύχραιμοι και να συνεχίσετε το αρχικό σας επενδυτικό πλάνο;
Όταν βλέπετε τις αποταμιεύσεις ετών να εξαφανίζονται σχεδόν κατά το ήμισυ σε σύντομο χρονικό διάστημα, μπορείτε να αντέξετε την τεράστια ψυχολογική πίεση που προκαλείται;
Αν εκείνη την περίοδο, λόγω προσωπικών λόγων χρειαστείτε επειγόντως χρήματα και αναγκαστείτε να πουλήσετε τα περιουσιακά σας στοιχεία σε πολύ χαμηλή τιμή, πόση μόνιμη ζημιά θα προκαλέσει αυτό στην οικονομική σας κατάσταση;

Αυτή είναι η εσωτερική πρόκληση της απλής στρατηγικής κατοχής ETF.
Ο «παθητικός» του χαρακτήρας σημαίνει ότι, όταν αντιμετωπίζει ακραίους κινδύνους, στερείται ενεργών μηχανισμών άμυνας.
Για επενδυτές με χαμηλή ανοχή στον κίνδυνο ή που δεν αντέχουν έντονες διακυμάνσεις στην αξία των περιουσιακών τους στοιχείων, μια τέτοια πτώση μπορεί να είναι καταστροφική.

Συμπέρασμα: Κατανόηση των περιορισμών του εργαλείου

Πρέπει να τονίσουμε ότι τα ETF είναι εξαιρετικά χρηματοοικονομικά εργαλεία.
Για επενδυτές με πολύ μακροχρόνιο ορίζοντα (π.χ. πάνω από 20 χρόνια) και που μπορούν να αγνοήσουν πλήρως τις μεγάλες διακυμάνσεις στη διάρκεια, παραμένουν πολύ αποτελεσματικά.

Ωστόσο, αν επιδιώκετε πιο σταθερή ανάπτυξη περιουσιακών στοιχείων, αν θέλετε να κερδίζετε όταν η αγορά είναι καλή και να «ελέγχετε αποτελεσματικά τις απώλειες» όταν η αγορά είναι κακή, ίσως πρέπει να σκεφτείτε αν υπάρχουν άλλες στρατηγικές που μπορούν να συμπληρώσουν ή να αντικαταστήσουν την απλή κατοχή ETF.

Αν υπήρχε ένας τρόπος επένδυσης που να σας προσφέρει την ίδια ευκολία, αλλά να αντιμετωπίζει πιο ενεργά τον κίνδυνο της «μέγιστης πτώσης» σε επίπεδο στρατηγικής, θα θέλατε να μάθετε περισσότερα;

Προσεχώς στη σειρά άρθρων:
Έχουμε ήδη εντοπίσει ξεκάθαρα το πρόβλημα. Στο τελευταίο άρθρο, θα εξετάσουμε ένα επενδυτικό μοντέλο που στοχεύει στην επίλυση αυτού του βασικού πόνου.

Αν νομίζετε ότι αυτό το άρθρο σας βοήθησε, μη διστάσετε να το μοιραστείτε με φίλους.
Ας μάθουν περισσότεροι άνθρωποι για τις γνώσεις του Forex trading!

Δημοφιλής